Уже на протяжении нескольких недель мы наблюдали сильное укрепление американского доллара. Он значительно возвышался на фоне других валют. Но назревала коррекция, которая и произошла вчера. Доллар немного ослаб и потерял позиции относительно остальных валют. Причиной этому стали слабые данные по деловой активности в производстве: индекс PМI снизился с с 54,1 п. до 52,8 п., а ISM – с 50,1 п. до 48,6 пунктов. Далее еще большее давление составили выступления представителей ФРС Ч.Эдванс и Л.Брайнард, которые призывали быть предельно осторожными с повышением ставок.
Индекс доллара по итогам всего этого упал ниже 100 пунктов, но не смог пробить поддержку на уровне 99,4. После вчерашнего дня и вышеперечисленных событий вероятность повышения ставок в середине декабря снизилась с 77,5 % до 75,2 %.
Но повторяем, что это была всего лишь коррекция. Общий тренд у доллара остается восходящим. Дальнейшая цель у индекса – покорение 100,3-100,4.
Сегодня будет очень важный день для США, выступление главы ФРС Джаннет Йеллен может пролить свет на такое важное событие не только для экономики США, но и всей мировой.
Сегодня особую важность также представляют данные по рынку труда от института ADP. По прогнозам аналитиков количества рабочих мест вполне достаточно, чтобы обеспечить отличную занятость в стране. А это и является основополагающим фактором в повышении ставок ФРС.
Занимательным фактом оказалось равнодушие нефтяных котировок на ослабление доллара. А ведь зависимость между этими двумя активами очень сильная. Скорей всего давление на нефтяной рынок оказывает предстоящее заседание 4 декабря ОПЕК, на котором маловероятно будет принято решение о сокращении объемов добычи. Кроме того, по вчерашним данным от агентства API, запасы в США выросли на 1,64 млн. т. Это вновь говорит о давлении предложения.
Если ставки ФРС все же будут повышены, то стоимость нефти может упасть вплоть до 35 долларов за баррель.
Предстоящее заседание Федрезерва оказывает давление и на фондовые рынки в том числе. Ослабление происходит на европейских и азиатских площадках. Не отстают от них и российские индексы. Так, по ММВБ уровень 1773 - на границе зоны поддержки 1776 п., максимума ноября. Его преодоление вниз будет означать уход к 1710-1728 п.
Рубль сейчас попал под сильное давление, вполне вероятен сценарий дальнейшего роста пары доллар/рубль к уровню 67 долларов за баррель. Если сопротивление будет пробито, то следующей целью станет уже уровень 69 рублей за доллар США.
